armonizarea preturilor cu veniturile
eliminarea favorizarii debitorilor fata de creditori
mentinerea unui curs valutar stabil in raport cu principalele valute
reducerea deficitului bugetar si al balantei de plati externe, cat si obtinerea de excedente
reducerea unor cheltuieli bugetare
contractarea de imprumuturi externe pentru a reduce cererea globala de bani
cresterea impozitelor
efectuarea de imprumuturi publice (atunci masa monetara in circulatie scade, are loc asanarea monetara)
reducerea taxei scontului si a ratei dobanzii
controlul preturilor.
Acesti factori de reducere ai inflatiei actioneaza complex si in interdependenta.Actiunea aceasta complexa este numita asanarea monetara, ea se poate realiza si prin deflatie.
Deflatie = retragerea de bani de pe piata monetara a unei cantitati de bani care nu are acoperire .
Alte masuri contra inflatiei se pot lua la nivelul firmelor si sectoarelor economiei :
Subiectul nr.4 Echilibrul monetar.Conceptul de sistem monetar.Etalonul monetar
Sistemul monetar reprezinta ansamblul normelor legale si institutiilor care reglementeaza , organizeaza si respectiv supravegheaza relatiile banesti intr-un stat .
Pentru ca sistemul monetar sa fie omogen este necesara si existenta unui sistem de realatii intre institutiile ce au ca obiect de activitate circulatia monetara (banci,trezoreria publica,organisme financiare specializate, casieriile).
Fiecare tara are propriul sau sistem monetar .
Etalonul monetar este unitatea monetara stabilita si recunoscuta de catre stat si care este utilizata ca unitate de baza pentru masurarea valorilor bunurilor si serviciilor.
Subiectul nr.6 Sisteme monetare (istoric) pag 19-22
Primele sisteme monetare au fost constituite pe baza metalelor pretioase folosite ca material pentru confectionarea diferitelor monede.Astfel au fost sisteme monetare :
monometaliste = de aur sau de argint
bimetaliste = circulau monede in paralel si din aur si din argint .
Sistemele bimetaliste au fost si ele de mai multe tipuri :
integral = cand se stabilea un raport de valoare intre cele doua metale si ambele aveau aceeasi putere, confectionarea monedelor era nelimitata
partial = cand numai aurul se putea folosi pentru confectionarea monedei , iar moneda de argint era fixat de stat ca numar si valoare
paralel = cand cele doua monede au putere nelimitata , sunt independente una fata de alta, neexistand intre ele un raport de valoare .
Un alt sistem monetar a fost cel bazat pe etalonul aur (:aur-moneda,aur-lingouri, aur devize) si pe moneda-hartie.
Sistemul aur-moneda a fost pus in practica in Anglia (1818) si in Romania in 1890.Moneda de aur era libera ca si convertibilitatea bancnotelor in aur, emisiunea monedei-aur era libera .
Sistemul aur-lingouri a fost adoptat pentru o scurta perioada , dupa primul razboi mondial, astfel aurul-moneda a fost retras de pe piata si pastrat la bancile emitente sub forma de lingouri pentru a garanta si acoperi bancnotele(moneda-hartie), limitand convertibilitatea in aur a monedei -hartie.
Sistemul aur-devize a fost adoptat de majoritatea statelor din anul 1944, de la Conferinta de la Brettan Woods.Rolul aurului a scazut,rezervele bancilor fiind formate din titluri de credit si valute puternice , pe langa aur.Cu timpul valutele puternice au devenit principala rezerva a bancilor centrale.In anul 1974 a fost abandonat si acest sistem .
Din anul , sistemul monetar este construit pe baza unui nou etalon :puterea de cumparare a monedei nationale.
Etalonul puterea de cumparare se bazeaza pe contributia bunurilor si serviciile fiecarei tari la determinarea cursului valutar.Determinarea puterii de cumparare a unei monede este in sarcina Sistemului Financiar International si indeosebi FMI-ului si Bancii Mondiale.
Stabilirea nivelului puterii de cumparare se face in functie de :
costul valutar
ponderea si preturile produselor de baza
indicatorii economici realizati de tara respectiva :PIB,ritmul cresterii economice,productivitatea muncii, datoria externa,deficitele bugetare si ale balantelor de plati externe ,etc.
Subiectul nr.5 Cecul-instrument de plata.Definitie,participanti,continut,tipuri.
Definitie ! Cecul este un instrument de plata utilizat de titularii de conturi bancare cu disponibil corespunzator, cel putin valoarea cecului.
Participanti:- tragatorul = titularul contului
- trasul = banca
- beneficiarul = persoana care primeste contravaloarea cecului
Cecul este un instrument de plata de debit.
Nu se admit cecuri fara acoperire.Disponibilul trebuie sa fie deci lichid,cert si exigibil.
Continutul cecului:
denumirea de cec
ordinul neconditionat de a plati o anumita suma
numele celui care trebuie sa plateasca
fixarea locului unde se va face plata
fixarea datei emiterii
semnatura celui care a emis cecul.
Tipurile existente de cecuri:
d.p.d.v al modului de incasare:
cec nebarat=sau de casa, in alb
cec barat (- cu barare speciala = se specifica banca platitoare intre doua linii paralele verticale
sau oblice
cu barare generala = poate circula prin girare si este valabil in persoana ultimului
posesor)
cec de virament = poate fi platit numai in cont , nu in numerar
cec certificat = este certificat de banca disponibilul existent in contul platitorului
cec circular = este un titlu de credit la ordin emis de o banca asupra subunitatilor sale sau asupra altei banci
cec de calatorie= este emis in suma fixa si pe timp limitat , pentru a fi folosit de clientul bancii in calatorii pentru a achita plati
d.p.d.v al beneficiarului :
cec nominativ = girabil
cec la purtator
Subiectul nr.7 .Ordinul de plata pag.52
Ordinul de plata este instrumentul cel mai des utilizat in platile fara numerar.
Ordinul de plata este o dispozitie neconditionata data de catre emitentul ordinului unei banci de a pune la dispozitia unui beneficiar o suma de bani .
Conditii :
banca receptoare sa dispuna de fondurile banesti , fie prin debitarea contului emitentului, fie prin incasarea lor de cel care a dat dispozitia (emitentul)
nu se prevede ca plata sa se faca la cererea beneficiarului.
Plata incepe prin emiterea de catre platitor a ordinului de plata , si se finalizeaza prin acceptarea respectivului OP de catre banca destinatara (banca beneficiarului).
OP-ul este emis in nume si pe cont propriu .Platitorul poate fi un client al bancii initiatoare.
OP-ul are urmatoarele mentiuni :
este neconditionat
este trecut numele sau denumirea platitorului si numarul contului acestuia
denumirea bancii initiatoare
denumirea bancii receptoare(destinatare)
elementele de indentificare si autentificare a emitentului de catre banca initiatoare.
OP-ul este revocabil pana la efectuarea platii, este un transfer de credit (virament de credit).
Platitorul plateste bancii comisioane pentru procesarea si onorarea platii.
In momentul in care transferul de credit este acceptat , banca destinatara este obligata fata de beneficiar pentru suma inscrisa pe OP-ul acceptat.
Subiectul nr.8 Cambia pag. 53
Operatiunile cu cambii si bilete la ordin sunt efectuate de banci si alte societati de credit.
Si cambia si biletul la ordin sunt titluri de credit,negociabile si , in acelasi timp,instrumente de plata care constata si atesta obligatia asumata de catre debitor de a plati la vedere sau la termen beneficiarului sau la ordinul acestuia o anumita suma de bani determinata.
Caracteristicile cambiei :
este transferabila =trece de la o persoana la alta , ramanand obligatia platitorului sau debitorului de a plati
este negociabila=odata cu cambia se transfera si creanta, in timpul transferului se negociaza la valoarea de piata
cei ce detin cambia raspund solidar in cazul in care ultimul detinator al cambiei nu isi poate primi banii la scadenta
este un instrument de plata pe termen lun(o plata amanata), intre parti exista relatii de credit.
Cambia a aparut din lipsa de lichiditati, ca un angajament, o garantie.Cambia fiind un titlu de credit , este un inscris sub semnatura privata.
Elementele cuprinse de cambie sunt urmatoarele ;
denumirea de cambie
ordinul neconditionat de a plati
numele celui ce trebuie sa plateasca
scadenta
locul unde va fi facuta plata
locul si data emiterii
semnatura celui care emite cambia.
Cambia are doua forme :
biletul la ordin (2 participanti)
trata (3 participanti).
Subiectul nr.9 Functiile monedei-instrument unic,etalon,rezerva
Functiile monedei sunt urmatoarele :
instrument unic de schimb = mijloceste schimbul economic si serveste ca masura a valorii bunurilor schimbate .Moneda poate indeplini functia de schimb deoarece este singura marfa general acceptata pe teritoriul unei tari de toti actorii pietei.
Etalon al valorii = moneda este un numitor comun intre bunuri eterogene , deoarece masoara valoarea oricarui bun.Statul se ingrijeste ca moneda nationala sa fie stabila si pentru aceasta elaboreaza politica monetara.Variatia puterii de cumparare produce dezechilibre economice.
Instrument de rezerva a valorii = moneda este un rezervor de valoare pentru ca permite inmagazinarea valorii intr-o marfa compacta , acceptata unanim si care poate fi pastrata in mod nedefinit , fara pierderi , in conditii de stabilitate .Moneda favorizeaza economisirea intr-o forma usoara si mobila.
In economiile moderne moneda are o importanta mai redusa in economisire ;acum banii sunt folositi pentru depozite , pentru procurarea de actiuni si obligatiuni (pentru obtinerea de venituri suplimentare :dobanzi sau dividende)
Instrument de plata = este instrumentul de plata legal pe teritoriul unei tari.
Mijloc de transfer al valorilor = moneda permite transferul de valoare dintr-un loc intr-altul .
Baza al creditului = o data ce a fost aprobat creditul ( care este de multe ori creatie monetara) se deschide un cont clientului (banii din cont sunt moneda scripturala dar sunt bani reali) iar clientul poate ca din cont sa faca plati diverse.
Subiectul nr.10 Agregate monetare pag.36-38
Agregatele monetare sunt instrumente de analiza al masei monetare si ajuta la determinarea indicatorilor monetari :
indicatori care determina evolutia masei monetare
indicatori ce estimeaza efectele politicii monetare asupra economiei .
Agregatele monetare cuprind atat mijloacele de plata cat si plasamentele financiare care pot fi transformate oricand si rapid in mijloace de plata .
M
= cuprinde toate mijloacele de plata sub forma monedei
efective si depunerile in cont curent
M este partea cea mai activa a masei monetare, este
lichiditatea primara,el reprezinta un stoc iar viteza de rotatie a banilor
reprezinta fluxul monetar.
V
M
= include Msi se adauga plasamentele la termen si cele in vederea
economisirii , dar care pot fi oricand transformate in lichiditati
M= M+lichiditatea secundara
M
= M+ alte active cu grad diferit de lichiditate , adica
certificate de depozit,bonuri de casa,conturi de economii pe termen mediu ,
alte tituri emise de firme pe piata monetara
L= M+titlurile emise pe termen lung si mediu .
Subiectul nr.11 Platile prin virament pag.51
Platile se pot face in numerar sau prin virament. Platile prin virament este cea mai importanta forma de plata ca volum si este strans legata de banci, adica nu se poate desfasura in afara lor.
Viramentul este de doua tipuri :
de credit
de debit.
Viramentul de credit consta in faptul ca platitorul dispune de fondurile sale si da dipozitie bancii sa se efectueze plata . Instrumentele folosite sunt:ordinul de plata , cecul si cambia.
Viramentul de debit este folosit mai rar , este necesar in prealabil consimtamantul platitorului transmis bancii sale , prin care platitorul imputerniceste creditorul sa faca toate demersurile pentru efectuarea platii.
Subiectul nr.12 Continutul inflatiei pag.43
Inflatia a aparut odata cu aparitia hartiei-moneda si inflatia apare odata cu "creatia nemasurata de semne monetare", deci este un "exces de circulatie a banilor".
Inflatia apare atunci cand moneda nationala nu mai este garantata prin bunuri reale, ci pusa in circulatie de nevoile statului.
Definitie! Inflatia este crearea de semne monetare fara sustinere efectiva in viata economica.Inflatia duce la deprecierea monedei nationale si se concretizeaza in cresterea preturilor (mai mult de 1% pe an) pe o perioada lunga de timp 1-3 ani.
Subiectul nr.13 Tipuri de inflatie pag.43-44
Tipurile de inflatie :
Subiectul nr.14 Semne monetare = moneda-hartie pag.14-15
Moneda-hartie (fiduciara)se prezinta sub doua forme :
bancnotele (biletele de banca)
moneda de cont(scripturala)
Bancnota nu mai are o valoare intriseca( nu este convertibila in aur)ci doar garantia conferita de autoritatea statului care o emite.
Moneda de cont(scripturala) a aparut odata cu dezvoltarea bancilor comerciale in a doua jumatate a secolului XIX.Banca inscrie intr-un cont suma de bani detinuta de un client al sau , titular al contului .
Emisiunea monedei este un drept al statului , care deleaga in acest scop o institutie de emisiune , de regula banca centrala .
Subiectul nr.15 Platile in numerar pag.50
In Romania platile in numerar inca au o pondere insemnata ca frecventa, ca volum este mai mare ponderea platilor prin virament.
Numerarul este mijlocul de plata primar, el este un mod de plata general valabil si are efect imediat.Numerarul nu este grevat de nici o obligatie(cum sunt dobanzile, comisioanele pentru alte titluri de credit).
Platile in numerar se efectueaza prin casieriile firmelor , bancilor sau ale altor institutii financiare.
Casieriile desfasoara operatiuni de:
Subiectul nr.16 Puterea de cumparare a monedei pag.15-16
Definitie! Puterea de cumparare este data de valoarea monedei ;aceasta valoare se calculeaza pe baza cantitatii de bunuri ce pot fi procurate cu o unitate monetara, deci pe baza preturilor.
Puterea de cumparare este variabila datorita fluctuatiilor preturilor bunurilor.
In perioadele de inflatie , descreste puterea de cumparare , devine necesara asanarea monetara.
In orice moment trebuie fixat un raport rational intre circulatia monetara si cantitatea de bunuri si servicii realizate de economia reala pentru a stabiliza moneda nationala.
Pentru determinarea puterii de cumparare a monedei se iau in considerare :moneda, cecurile de calatorie si depozitele stocabile.
Teoria moderna privind puterea de cumparare a monedei utilizata pe plan national , se bazeaza pe un "cos" in care bunurile sunt ponderate in functie de rolul lor in operatiunile comerciale(se are in vedere utilitatea lor).
"Cosul" difera de la o tara la alta , acest cos are un pret care se exprima astfel:
P = ∑ aipi
P= pretul cosului
ai = ponderea produsului "i" in totalul operatiunilor economice
pi = pretul monetar al produsului "i"
Pe plan extern , puterea de cumparare a monedei nationale este determinata pe baza indicatorilor economici :PIB, productivitatea muncii, inflatia,rata dobanzii,riscul de tara,cresterea economica, deficitul bugetar si al balantei de plati externe,etc.In practica se determina pe baza paritatii monetare.
Subiectul nr.17 Instrumente de politici monetare pag.31-33
Instrumentele politicii monetare sunt:
Subiectul nr.18 Cardul-instrument modern de plata pag.57
Cardul este instrument de plata fara numerar , prin care posesorul autorizat al cartii plateste , achita contravaloarea unor nunuri sau servicii , numai la anumiti vanzatori abilitati sa accepte asemenea carti de plata.
Sunt implicati : emitentul (banca), detinatorul cardului si comerciantul.
Cartile de plata pot fi d.p.d.v. al caracteristicilor tehnologice : pe suport magnetic sau cu microprocesor .
D.p.d.v al functiilor pe care le au cardurile pot fi :
- de credit,de debit, de obtinere de numerar, de transfer de fonduri la punctele de vanzare, de garantare al cecurilor, multifunctionale.
Cardurile magnetice sunt emise de banci , sunt confectionate din material plastic si prezinta pe fata denumirea si simbolul emitentului(bancii), numarul cartii de plata, numele posesorului autorizat si data expirarii;pe verso exista o banda magnetica si locul de semnatura .
Cardurile cu microprocesor sunt emise de banci si de firme , ele au memorie si circuite integrate, se mai numesc si cardurile inteligente.
Cartea de credit = posesorului i-a fost aprobata o linie de credit
Cartea de debit = posesorul plateste din debitarea contului sau personal .
Subiectul nr.19 Modalitati si instrumente de plata pag.50
Mecanismele si instrumentele de plata cu care se face plata bunurilor si serviciilor sunt asigurate de banci.Intregul sistem de plati este legat de sistemul bancar .
In calitatea lor de intermediari financiari , bancile efectueaza platile intre vanzatori si cumparatori , intre debitori si creditori .
Platile trebuiau efectuate rapid pentru a fi eficiente si pe masura accelerarii efectuarii platilor s-a dezvoltat sfera afacerilor.
Clientii = sunt titularii de conturi deschise la banci .In aceste conturi sunt operate creantele si datoriile .Cand contul clientului se crediteaza a avut loc o incasare (clientul a depus in cont) ;cand se debiteaza contul clientului a avut loc o plata (in numele clientului).
Conturile pot fi : de cont curent, cont de depozit, cont de imprumut.
Plata este orice operatiune , atat de plata cat si de inacasare , rezultata in urma unei operatiuni comerciale , realizata de o unitate bancara in contul clientului sau , in numele si pentru contul sau.
Modalitatile de plata sunt : in numerar sau plata prin virament(OP, cambia,biletul de banca,trata,cecul si cardul)
Subiectul nr.20 Continutul si structura masei monetare pag.35-36
Moneda este o creanta , o forma de avere.
Masa monetara este formata din totalitatea activelor care pot fi utlizate pentru obtinerea de bunuri si servicii , cat si pentru achitarea datoriilor.
Masa monetara este totalitatea produselor monetare create la un moment dat si puse la dispozitia economiei si societatii dintr-o tara .
Masa monetara cuprinde :
numerarul (moneda efectiva) = activul monetar cel mai lichid, pentru ca oricand poate fi schimbat si folosit in orice moment , in mod nemijlocit
moneda de cont = sau disponibilitatile in conturile curente (in limita acestora pot fi eliberate cecurile ), poate fi transformata oricand in numerar , totusi este mai putin lichida decat numerarul
depozitele = exista o mare varietate de forme, tipuri ,termene de retragere si sunt aducatoare de dobanda , au un grad mai mic de lichiditate
alte active monetare = aici sunt cuprinse diferitele titluri de pe piata monetara (cambiile, biletele la ordin, biletele de trezorerie si bonurile de casa , adica titluri pe termen scurt )titlurile pe termen scurt si mediu sunt actiunile si obligatiunile .Titlurile pe termen scurt au un grad mai mare de lichiditate decat cele pe termen lung sau mediu pentru ca pot fi valorificate inainte de termen , deci sunt negociabile .
Masa monetara reprezinta o suma de creante asupra sistemului bancar .
Subiectul nr.21 BNR - atributii generale pag.69-71
|
