Gestiunea activitatii circulante
Pt . a-si atinge obiectivul orice firma ,trebuie sa dispuna de mijloace industriale si comerciale,adica de un anumit aparat de productie format din masini,utilaje, cladiri si alte instrumente.
Pt. a face sa functioneze aceste instrumente,firma va trebui:
sa cumpere materii prime
sa asigure stocuri pe diferite stadii,ale procesului de productie în vederea evitarii întreprinderilor sau asal 232i85c turilor în activitatea de exploatare
sa vânda produsele sau serviciile pt. a-si recupera resursele cheltuite
Rezulta ca firma are nevoie pe lânga instrumente de productie si de active circulante,acestea din urma ,sunt alcatuite din stocuri,valori realizabile si valori disponibile.
Criteriul care separa activele circulante de cele fixe este durata.
Activele circulante sunt o parte a activului economic care se caracterizeaza prin transformarea permanenta a formelor functionale prin consumarea lor,de obicei într-un singur ciclu de exploatare si îsi transmite integral valuarea,asupra produsului în care este încorporata.
În structura activelor circulante,între elemente precum materii prime si materiale,combustibil,productie neterminata,semifabricate
,produse finite,clienti,mijloace banesti.
Sunt asimilate activelor circulante,obiectele de inventar,de mica valuare sau scurta durata,echipamentul ,îmbracamintea si materii de protectie si alte elemente care prezinta unele deosebiri din punct de vedere al duratei si al modului de transmitere al valorii fata de celelalte active circulante.
Clasificarea activelor circulante:
din punct de vedere al fazelor procesului de exploatare,activele circulantepot fi:
active circulante care tin de sfera aprovizionarii (materii
prime,materiale,combustibil)
active circulante care tin de sfera productiei (productie
neterminata)
active circulante care tin de sfera comercializarii
(produsul finit)
din punct de vedere al surselor financiare de formare sau de
acoperire cu fonduri,active circulante pot fi:
active circulante procurate din fonduri propii
active circulante procurate din fonduri împrumutate.
din punct de vedere al formei ,activele circulante pot fi:
active circulante în forma materiala
active circulante în forma baneasca
Ciclul de exploatare reprezinta ansamblul operatiunilor realizate de firma ,pt. a-si atinge obiectivul care consta în producerea de bunuri si servicii în scopul de a le schimba.
Ciclul de exploatare cuprinde 3 faze:
achizitionarea de bunuri si servicii ,reprezinta faza aprovizionarii
transformarea bunurilor si serviciilor în produse finite ,reprezinta faza productiei sau a prestarii de servicii.
vânzarea produselor ,adica faza comercializarii.
Firma se obliga sa tina 3 categorii de stocuri si anume:
stocuri de materii prime si materiale
stocuri de materie prima neterminata
stocuri de produse finite
Timpul de stationare a materialeleor si produselor finite pe de-o parte si durata ciclului de produse pe de alta parte,sunt factorii determinanti ai structurii stocurilor.
Fluxurilor reale,le corespunde fluxurile financiare si un ansamblu de active financiare creante si datorii.
Prin însumarea resurselor materiale în stare de rezerve de productie cu cele din sfera productiei propiu-zise,si cu produsele finite din stocul global.
Stoc care trebuie sa îndeplineasca mai multe cerinte dintre care amintim:
sa fie complet (sa cuprinda toate fluxurile de resurse materiale)
sa fie suficient în orice moment
sa fie completat în mod sistematic cu luarea în considerare a minimizarii cheltuielilor de aprovizionare si de stocare.
Gestionarea eficienta a stocurilor reclama stabilirea de legaturi directe si de durata cu furnizorii si alegerea acestora si dupa criteriul distantei,având în vedere aducerea pierderilor si a cheltuielilor cu transportul.
Pt. stabilirea stocului optim la materiile prime si materiale,trebuie gasita solutia ,între reîntregimea stocului la intervale lungi ,situatie care duce la scaderea cheltuielilor de transport si la cresterea cheltuielilor de pastrare-depozitare sau înoirea frecventa a stocurilor solutie ce are ca efect cresterea cheltuielilor de transport ,aprovizionare si reducerea celor de depozitare.
Metode de dimensionare a stocurilor:
metoda analitica
metoda pe elemente
metoda mixta
metoda sintetica
Finantarea activelor circulante:
Nevoile de investitii în active de exploatare ,au un caracter continuu.
Cu toate ca activele circulante reprezinta stocuri si creante,care apoi si dispar în scurt timp ,noi stocuri si creante vor înlocui pe cele precedente dând nastere unui necesar de finantare cu caracter permanent.
Ciclul de exploatare provoaca o blocare de capital,datorata stocurilor create de-a lungul lantului de productie,precum si amânarilor de plati acordate clientilor.
În compensare ,acest ciclu îsi atrage o finantare prin creditul acordat de furnizor.
Necesarul financiar al exploatarii este dat de diferenta dintre banii blocati pt.alcatuirea stocurilor si formarea creantelor ,clientilor si asimilatelor acestora pe de-o parte si finantarea înglobata în datoriile neachitate furnizorilor si asimilatelor acestora pe de alta parte.
Nfr = S+C-Fz
Fz = datorii catre furnizori
S = stocuri
C = clienti
Nfr = necesarul ciclului de finantare.
|
