Planul de afaceri - studii de caz

Sumarul planului de afaceri

S.C. TRANS S.R.L.  este o firma cu capital integral privat, ce are ca obiect de activitate principal transportul rutier de bunuri.

Societatea încheie un contract de agenturare cu o firma germana pe o perioada de cinci ani. În vederea onorarii clauzelor contractuale, societatea considerata urmareste:

crearea propriei retele de transport rutier, prin achizitionarea a 10 camioane;

îmbunatatirea calitatii serviciilor prestate, prin oferirea unor pachete complete de servicii.

Valoarea totala a investitiei se ridica la suma de 500.000 euro, din care 30%, respectiv 150.000 euro, se finanteaza din resurse proprii, diferenta de 70%, respectiv 350.000 euro se sustine printr-un credit bancar.

Scopurile urmarite prin realizarea planului de afaceri sunt:

determinarea fezabilitatii proiectului;

evaluarea rentabilitatii afacerii;

obtinerea, daca afacerea este rentabila, a unui credit de la o banca.

Analiza economico-financiara a proiectului s-a facut în ipotezele cele mai defavorabile pentru societate, considerând veniturile doar în functie de prevederile contractului cu firma germana, relativ sigure, ignorând posibilitatea obtinerii unor venituri suplimentare prin utilizarea camioanelor pentru efectuarea altor transporturi de bunuri decât cele contractate initial, precum si evolutia ascendenta a transporturilor pe piata interna. Totodata, se considera o rata a dobânzii ridicate, de 10%, întreprinderea nebeneficiind de perioada de gratie.

Elaborarea proiectiilor financiare releva :

valori ale profitului net de 184.313 euro în anul n+1, 189.129 euro în anul n+2, 194.426 euro în anul n+3, 200.253 euro în anul n+4, 206.662 euro în anul n+5;

fluxul financiar va fi pozitiv pe intervalul considerat (durata contractului);

valoarea actualizata neta este în suma de 178.863 euro;

rata interna de rentabilitate este de cca. 37,345%.

Având în vedere aspectele economice precum si cele referitoare la evolutia pietei specifice, se poate afirma ca întreprinderea afacerii este rentabila, recomandându-se realizarea sa.

Analiza activitatii curente

S.C. TRANS S.R.L. desfasoara în prezent o activitate de transport rutier cu mijloace de transport închiriate. Acest sistem implica atât cheltuieli ridicate, cât si disfunctionalitati.

Managementul societatii este asigurat de Adunarea Generala a Asociatilor.

Activitatea societatii se desfasoara p 646l1117g rin departamente specializate, stabilindu-se o structura organizatorica coerenta si eficienta.

Numarul total al angajatilor este de 20, relativ stabil.

Pozitia financiara a societatii este prezentata în bilant:

Unde:

Principalii indicatori de apreciere a pozitiei financiare releva:

o lichiditate asiguratorie, respectiv niveluri ale ratelor de lichiditate superioare în raport cu cele considerate optime;

rate de structura financiara care permit autonomia decizionala a întreprinderii precum si posibilitatea apelarii suplimentare la credite.

Performanta societatii, pe baza contului de profit si pierdere releva:

O rentabilitate în scadere, ca urmare a reducerii volumului de activitate, în conditii de ineficienta (ritmul de scadere a veniturilor devanseaza ritmul de micsorare corespunzatoare a cheltuielilor).

Piata

Pe baza studiilor de piata efectuate se constata o evolutie ascendenta a serviciilor specifice, exprimate în tone-kilometrii.

Programul de dezvoltare a activitatii

Se urmareste oferirea unor servicii complete de transport prin utilizarea propriilor mijloace de transport.

Programul de vânzari

În clauzele contractuale se prevede derularea a 1.500.000 km pe an, pe o perioada de cinci ani, la un tarif de 1 euro/km, situat sub nivelul celor practicate pe piata.

Programul activitatii operationale

Estimarea cheltuielilor anuale

Estimarea veniturilor anuale

Investitii necesare

Se achizitioneaza 10 camioane cu o capacitate de x tone, la pretul unitar de 50.000 euro.

Eforturile investitionale se situeaza doar la valoarea costurilor de investitii, nefiind necesare efectuiarea unor costuri conexe cheltuielilor.

Proiectii financiare

Planul de finatare

Necesarul de finatare este de 500.000 euro.

Societatea va apela la un credit de 350.000 euro, ale carui elemente sunt:

Rambursarea creditului

(Aprofundarea problematicii costului capitalului va fi realizata la cursul de Strategii financiare.)

Estimarea rezultatelor

Estimarea fluxurilor de trezorerie

VAN = 178.863 EURO

RIR = 37,345%

Concluzii

Pe baza planului de afaceri elaborat se poate concluziona ca:

afacerea este fezabila :

o       comercial, existând contractul ferm cu firma germana si luând în considerare evolutia economica interna;

o       financiar, exista garantii pentru un eventual credit, precum si aport propriu considerabil;

o       tehnic, mijloacele de trasnport fiind competitive;

o       uman, societatea dispune de salariati calificati;

o       managerial, societatea dispune de o echipa manageriala cu experienta si credibilitate, fapt confirmat si de contractul încheiat;

afacerea este profitabila, constatându-se o majorare a rezultatului pe masura reducerii sumei ramase nerambursate a creditului, parametrii activitatii de exploatare ramânând neschimbati;

afacerea este credibila:

o       este profitabila;

o       aportul propriu reprezinta 30% din valoarea investitiei;

o       capacitatea de rambursare a anuitatilor;

o       profesionalismul echipei manageriale.